Le succès en bourse et le succès à la table de jeux ne sont pas si différent. À court terme, ils peuvent être le fruit du hasard. À long terme, ils sont le fruit d’une évaluation rigoureuse des probabilités !

Les grands joueurs de Poker ou de blackjack n’agissent pas au hasard. Ce sont des as du calcul de probabilités qui vont effectuer leurs mises seulement lorsque celles-ci sont en leur faveur et c’est la même chose en Bourse. Les bons investisseurs ont un money management et une gestion des risques en adéquation avec leurs probabilités de gagner.

Les probabilités de gagner au casino

Vous êtes-vous demandé pourquoi les casinos affichaient des résultats aussi stables d’année en année ? Tout simplement parce qu’ils ont mis au point tous les jeux d’une manière très subtile afin que les probabilités de gain soient de leur côté.

Sachez qu’un casino gagne dans 52% des cas et les clients donc dans les 48% restants. Ces 4 petits pourcents de différence assurent pourtant aux gérants de casinos, une retraite très confortable.

Comment gagnent-ils de l’argent ?

Dans un casino, chaque jeu possède des règles qui lui sont propres et qui permettent de positionner le casino du bon côté des probabilités.

Par exemple, les machines à sous sont gérées par des ordinateurs réglés pour rendre un certain pourcentage de l’argent qui leur aura été confié, en général 98%.

Mais dans tous les jeux, vous ne l’avez peut-être pas remarqué, mais il existe une constante, il s’agit d’une somme limite que le joueur ne pourra pas dépasser. Cette limite existe pour les machines à sous, mais aussi pour la roulette, le blackjack, la boule, etc. Vous ne trouverez aucun jeu au casino, vous permettant de miser une somme illimitée.

Vous allez être peut-être déçu, mais sachez que cette contrainte n’a pas été fixée par l’Etat avec le noble dessein de protéger le client contre un risque éventuel de ruine. Elle a été fixée très subtilement par les casinos eux-mêmes afin d’éviter le risque de ruine, en empêchant le client d’emporter la caisse en un seul coup. Or c’est justement grâce à cette contrainte, qui va obliger les joueurs à rejouer, que le casino va finalement gagner de l’argent.

Donc plus le nombre de tours sera grand dans un jeu de casino, plus la probabilité de gain du casino s’approchera du seuil défini au départ.

Un exemple :

A la boule (jeu très ressemblant à la roulette), il est possible de parier sur 9 chiffres allant de 1 à 9.

4 chiffres sont de couleur rouge, 4 de couleur noire et un seul n’est ni rouge ni noir, il s’agit du chiffre 5 dont la couleur est jaune.

Le rôle de ce chiffre 5 est de permettre au casino de positionner les probabilités dans son camp car à cause de lui, le client ne dispose jamais de 50% de chance de gagner mais de 44,44%. Qu’il joue le rouge, le noir, les pairs ou les impairs, le client ne dispose au mieux de 4 chances sur 9 de gagner.

S’il joue sur un chiffre c’est pire, il a seulement 11% de chance de gagner (1 chance sur 9). Donc sur les couleurs et les parités, la probabilité de gain du casino est de 55,6% et de 89% sur les chiffres seuls !!!

Ce système semble effectivement très efficace  car la probabilité de gain est supérieure à 50% mais attention cela ne suffit pas, il faut tenir compte des sommes moyennes que ce système peut faire gagner ou perdre et calculer l’espérance mathématique de gain dont voici la formule :

Espérance mathématique de gain = (Probabilité de gain) x (Gain moyen) – (Probabilité de perte) x (Perte moyenne)

Si l’espérance de gain est positive alors la stratégie utilisée est gagnante à coup sûr.

L’espérance mathématique de gain au casino est immense, car elle dispose d’une part moyenne de gain élevée accompagnée d’une moyenne de perte très basse (ce que l’on appelle le ratio gain/perte) et d’autre part d’une probabilité de gain élevée (55,6% et 89%).

Le système gagnant pour le casino est le suivant :

• Le chiffre 5 assure une probabilité de gain supérieur à 50%.
• Les limites sur les mises garantissent un ratio gain/perte supérieur à 1 et rendent le système probabiliste.

La seule manière de gagner de l’argent avec ce jeu est de tenter sa chance et de partir lorsque le moindre gain a été obtenu (il sera donc obligatoirement petit). Sinon le mieux est de ne pas y jouer du tout.

Le ratio gain/perte sur mes dernières transactions

Mon profit moyen sur ces 15 transactions est de 27,13€ et la perte moyenne est de 8,74€, j’ai donc un rapport gain/perte de 3,10 (27,13/8,74).

J’ai gagné 80% de mes transactions et perdu 20% d’entre elles, mon ratio gain/perte est donc de 4 (80/20). Mon rapport de profitabilité est de 4×3,10 = 12,40. A partir du moment où le rapport de profitabilité se situe au-dessus de 1, la stratégie est rentable. Je précise que ce taux de réussite est exceptionnellement rare , il varie le plus souvent entre 1 et 2 avec une très bonne stratégie.

Vous l’avez compris, la règle d’or pour une stratégie d’investissement est donc d’obtenir une espérance mathématique de gain positive. La question pour gagner de l’argent sur les marchés financiers à l’aide d’une stratégie est donc de savoir si elle se situe du bon côté des probabilités ou non et de connaitre son ratio gain/perte.

Avez-vous une stratégie pour votre trading à court terme ou à long terme qui vous permette d’avoir une espérance de gain positive ?